背景介绍：
Ø **拟将旗下的二家控股子公司转让给同一集团的关联方。
Ø 由于股权转让收益涉及企业所得税，因此转让定价成为本次交易的焦点。根据新所得税法的规定，转让所得＝转让收入－投入资本－（盈余公积＋未分配利润）×持股比例%。
Ø **集团委托法国***对其二家公司进行企业价值评估。据我们了解到的情况，**有可能对预测的内容进行了修改，其评估结果有可能与***最初的结果有些出入。
出现的问题：
Ø 评估日期发生改变
Ø *****-大连预测资料中的假设不合理或发生变化
A. 第一季度存在的短期借款在第二季度进行了偿还
B. 营运资金变化不考虑货币资金的变化
C. 资本性支出计划在预测期最后一年（2012年）金额较大，并假设后续期每年都发生同样的资本性支出
D. 收入预测数据与来源不一致
E. 费用和成本没有划分变动和固定，全部按对收入的比率进行预测，其比率依据不足
F. 预测的历史数据与审计报告不一致，存在重分类调整
G. 没有考虑所得税时间性差异的影响（折旧和开办费）
H. 折现率的计算缺乏依据
Ø *****-上海预测资料中的假设不合理或发生变化
A. 第二季度新增了*亿借款
B. 营运资金变化不考虑货币资金和其他应付款的变化
C. 资本性支出没有计算过程
D. 收入增长率、成本/费用对收入的比率缺乏依据
E. 预测的历史数据与审计报告不一致，原因不能查明
F. 没有考虑所得税时间性差异的影响（折旧）
G. 折现率的计算缺乏依据
解决的过程：
1. 对**提供的资料进行分析和研究，发现问题并向对方提问
2. 根据沟通的结果针对存在的问题制定外勤工作计划
3. 根据专业人士的意见，结合自己的判断解决问题
A. *****-大连根据****的Package调整会计报表
B. *****-上海由于历史数据口径不合理，没有参考原来的预测资料，使用审计报告的数据
C. 对于收入增长率分别根据需要寻找合适的行业分析报告进行支持
D. 固定资产数量非常多，要求公司使用SAP系统来计算会计和税法的差异，我们进行抽样检查
E. 资本性支出要求公司提供投资计划进行支持，对不合理的地方要求其进行解释
F. 折现率计算要求**总部提供计算过程，我们确定其合理性
小结：
Ø 特殊项目的情况和要求没有既定的标准，每个项目都会有自己的特点、要求和风险
Ø 在执行项目的时候，首先要了解客户的要求，判断项目的风险；然后根据已经取得的资料进一步分析可行性，对存在风险和难度较大的环节要及时与客户进行沟通；此外，要充分利用中介机构的资源和优势，他们对项目的效果起着很重要的作用。
